2026年夏天以来，一度大幅缩减发行规模的大额存单全面回归市场，从国有大行到股份制银行、中小银行乃至外资银行都密集上架相关产品，不少热门产品上线后很快售罄，成为当前稳健储蓄市场的核心热点。
当前市场核心表现
- 发行全面重启：7月中国银行率先发售2026年首期个人大额存单，覆盖1个月至5年共7个期限，随后工行、农行、建行等国有大行相继跟进，时隔9个月重新推出5年期大额存单产品。
- 利率分层明显：国有大行5年期大额存单年利率约1.55%-1.60%；股份制银行5年期利率可达1.75%-1.79%；部分地方中小银行3年期产品利率最高突破2%，收益显著高于同期限普通定期存款。
- 认购热度高涨：农行暑期以来已累计销售大额存单超3000亿元，国有大行1.60%利率档的5年期产品上线即快速售罄，线上额度不足时不少储户选择线下预约排队办理。
大额存单回归的核心原因
- 市场环境驱动：当前处于低利率、低风险偏好环境，理财、基金等权益类产品波动加大，居民理财心态趋于保守，保本保息的低风险产品需求大幅上升。
- 银行经营需求：此前居民大量高息存款集中到期，银行需要优质产品承接资金；同时银行长期贷款与短期存款存在期限错配问题，发行长期限大额存单可稳定核心负债、防止资金外流。
- 政策利好加持：2026年6月央行发布《大额存单管理办法（征求意见稿）》，将个人大额存单起存门槛从原30万元下调至20万元，同时完善线上转让机制，大幅降低参与门槛、提升产品流动性。
核心产品优势
- 安全保本：本质属于一般性银行存款，纳入存款保险保障，50万元以内本息100%全额偿付，无本金亏损风险。
- 收益更高：同一期限下利率普遍高于普通定期存款，以20万元本金存3年期为例，大额存单相比普通定存到期可多拿约1800元利息。
- 流动性升级：新规支持银行开通线上转让专区，储户持有满7天即可挂单转让存单，无需像普通定存提前支取那样按活期利率损失大部分利息，兼顾收益与资金灵活性。